富产石油的中东，正(zheng)在成为中国清洁能源(yuan)军团的海外扩产重(zhong)镇。这是中国新能源(yuan)产业新一轮出海需求与中东绿色转(zhuan)型渴求的双向奔赴。
7月16日(ri)，两大光伏龙头相(xiang)继宣布沙特建厂进展，总投资额预(yu)计将(jiang)超(chao)30亿美(mei)元。澎湃新闻注意到，今年以来(lai)中国光伏企(qi)业中东投资计划接连浮现的背后，一条由中国企(qi)业提供先进技术，当地企(qi)业提供资金和市场的一体(ti)化产业链雏形(xing)初现。
硅片龙头TCL中环（002129.SZ）公(gong)告，拟与Vision Industries Company（下称VI）、 沙特阿拉伯(bo)公(gong)共投资基金 PIF的子公(gong)司 Renewable Energy Localization Company（下称RELC）签署《股(gu)东协议》，共同在沙特阿拉伯(bo)成立合资公(gong)司建设年产20GW光伏晶体(ti)晶片工厂。该项目总投资额预(yu)计约为20.8亿美(mei)元。TCL中环通过新加坡全资子公(gong)司 LumeTech S.A.PTE.LTD.持股(gu)40%，RELC持股(gu)40%，VI持股(gu)20%。合资公(gong)司业务包括太阳能光伏晶体(ti)和晶片的制(zhi)造(zao)、组(zu)装和销售。
上述项目的资金来(lai)源(yuan)为股(gu)东出资及项目融资贷款。三方股(gu)东中，PIF成立于1971年，是沙特王国的主权财富基金，RELC作为PIF的全资子公(gong)司，是当地可再生绿色能源(yuan)技术制(zhi)造(zao)的领先企(qi)业。VI由沙特阿布纳延和阿姆哈迪布两大企(qi)业集团于2021年共同创立，旨在沙特打造(zao)新能源(yuan)全产业链制(zhi)造(zao)能力，满足(zu)中东乃至(zhi)全球新能源(yuan)的巨(ju)大需求。
根据(ju)协议，RELC及VI支持合资公(gong)司获(huo)得在沙特运营所需的相(xiang)关(guan)许(xu)可及审批(pi)；协助项目获(huo)得本地政府具有竞争(zheng)力的相(xiang)关(guan)支持及落地配套事宜(yi)等(deng)；TCL中环向合资公(gong)司许(xu)可需要的知识产权和专有技术，协同上下游资源(yuan)，并尽力确(que)保工厂建设按时完工。
值得一提的是，PIF本身是沙特实现“2030远景目标”的支柱，这一雄心勃勃的计划旨在减少沙特对石油的依(yi)赖。PIF还持有沙特电力和水务开发(fa)商ACWA Power近半股(gu)份，是沙特多(duo)个(ge)大型光伏电站背后的主要投资方。
在与TCL中环成立硅片合资公(gong)司的同时，RELC和VI的光伏布局(ju)纵向延伸，选择全球光伏组(zu)件出货量(liang)第一的晶科(ke)能源(yuan)（688223.SH）作为硅片下游——电池和组(zu)件环节的合作方。
晶科(ke)能源(yuan)16日(ri)宣布，将(jiang)与沙特合作伙伴共建10GW高效电池组(zu)件项目。该项目预(yu)计总投资约36.93亿沙特里亚尔（约合9.85亿美(mei)元），或将(jiang)成为中国光伏电池和组(zu)件行(xing)业海外最大的制(zhi)造(zao)基地，也是迄今为止晶科(ke)能源(yuan)最大的海外投资项目。
具体(ti)而言，晶科(ke)能源(yuan)将(jiang)通过其中东全资子公(gong)司与RELC、VI成立合资企(qi)业，分别(bie)持有40%、40%和20%的股(gu)权。据(ju)澎湃新闻了解，新工厂基于晶科(ke)能源(yuan)的N型技术，将(jiang)是目前(qian)海外规模最大的N型电池组(zu)件产能。
在欧美(mei)国家为保护本国产业、对中国光伏出口实施(shi)重(zhong)重(zhong)贸易限制(zhi)的大背景下，中企(qi)集体(ti)挺进中东的重(zhong)要意义(yi)不言而喻。中东地区市场潜力巨(ju)大，据(ju)光伏咨询机构Infolink Consulting数据(ju)，2023年，中东光伏需求约为20.5GW-23.6GW，以土耳其、沙特、阿联(lian)酋为首的市场光伏需求量(liang)大幅(fu)增(zeng)加。在中东建厂，还可辐(fu)射到欧洲、中亚、北非等(deng)更为广阔的市场。
TCL中环称，作为光伏产业链中技术复杂度最高的环节，公(gong)司将(jiang)支持沙特建立光伏晶体(ti)晶片的工业能力，支持区域高技术人才培育，推动中东地区的绿色能源(yuan)转(zhuan)型并有效辐(fu)射中东、北非及欧洲市场。该项目为目前(qian)海外最大规模的晶体(ti)晶片工厂，充(chong)分考虑和发(fa)挥中东区域在新能源(yuan)时期的枢(shu)纽地位(wei)，可通过绿电、绿氢等(deng)产品满足(zu)欧洲的绿色能源(yuan)转(zhuan)型需求。
晶科(ke)能源(yuan)本就(jiu)是中东光伏市场的重(zhong)要玩家，2023年在该地区的市占率超(chao)过50%，其中沙特超(chao)过了70%。随着(zhe)本地制(zhi)造(zao)和供应链的实现，晶科(ke)有望进一步提升在沙特和中东地区的市占率。
在光伏上游材料环节，协鑫科(ke)技（03800.HK）于6月初宣布其首个(ge)海外FBR颗粒硅项目有望落地阿联(lian)酋，这将(jiang)成为在中国以外，全球最大的多(duo)晶硅研发(fa)与制(zhi)造(zao)基地。去年10月，天合光能（688599.SH）曾披(pi)露有意向在中阿（联(lian)酋）产能合作示(shi)范园和阿布扎比(bi)哈利(li)法经济(ji)区内投资建设垂直一体(ti)化大基地项目，规划产能包括约5万吨(dun)高纯硅料，30GW的晶体(ti)硅片和5GW的电池组(zu)件， 分三期建设。
钧达股(gu)份（002865.SZ）、中信博（688408.SH）也曾透露中东建厂计划。钧达股(gu)份6月中旬公(gong)告，已与阿曼投资署共同签署《投资意向协议》，拟在阿曼投资建设年产10GW高效光伏电池产能，总投资额约为7亿美(mei)元。4月，中信博与沙特工业城市和技术区管理局(ju)签订土地租赁(lin)协议，建设中信博第二个(ge)海外生产基地，其沙特工厂建成后综(zong)合产能达3GW，辐(fu)射中东地区市场光伏项目供应。
同样是7月16日(ri)，远景科(ke)技集团宣布将(jiang)与沙特公(gong)共投资基金PIF及VI在沙特成立风电装备(bei)合资公(gong)司。
远景的风机业务连续(xu)两年中标量(liang)全球第一，海外风机订单连续(xu)两年占中国风机企(qi)业订单的70%。根据(ju)协议，合资公(gong)司将(jiang)进行(xing)风机及关(guan)键零部件的本地化生产制(zhi)造(zao)。远景将(jiang)是合资企(qi)业的最大股(gu)东，沙特公(gong)共投资基金是第二大股(gu)东，VI持有剩余股(gu)权。
清洁能源(yuan)扩容迅(xun)速打开中东储能市场之际，中国企(qi)业独揽大蛋糕。
光伏逆变器与储能系统双料龙头阳光电源(yuan)（300274.SZ）7月16日(ri)宣布，此(ci)前(qian)一天与沙特ALGIHAZ签约全球最大储能项目，容量(liang)高达7.8GWh，将(jiang)部署1500余套PowerTitan2.0液冷储能系统。阳光电源(yuan)称，该项目的三个(ge)站点分别(bie)位(wei)于沙特的Najran、Madaya和KhamisMushait地区，2024年开始交付，2025年全容量(liang)并网运行(xing)，将(jiang)有效提高沙特电网稳定(ding)性和可靠(kao)性。
以阳光电源(yuan)2023年全球储能系统出货量(liang)10.5GWh计算(suan)，这一单已占其去年全年出货量(liang)的74%。
本文来(lai)源(yuan)：澎湃新闻，原文标题：《中东能源(yuan)转(zhuan)型看中国，四大清洁能源(yuan)中企(qi)同日(ri)宣布揽下沙特重(zhong)磅“大单”》
风险提示(shi)及免责条款
市场有风险，投资需谨慎(shen)。本文不构成个(ge)人投资建议，也未考虑到个(ge)别(bie)用(yong)户特殊的投资目标、财务状况或需要。用(yong)户应考虑本文中的任何(he)意见、观点或结论是否符合其特定(ding)状况。据(ju)此(ci)投资，责任自负(fu)。