非法证券活动如同一颗(ke)“毒(du)瘤(liu)”，严重侵(qin)害投资者利益、扰乱(luan)资本(ben)市场秩序。
近年来，不法分子通过股市黑嘴、假冒(mao)App（网站）、场外配资、非法荐股、假冒(mao)仿冒(mao)券商等各种“陷阱”和“套路”诱(you)骗(pian)投资者。据不完全统计，仅2024年以来，券商已发布116条非法证券活动风险提示(shi)。在日常处理投资者投诉时，有券商发现，很大比(bi)例的投诉缘于(yu)非法证券活动对投资者权(quan)益的侵(qin)害以及(ji)部分投资者对业务规则的误解。
为(wei)了(le)防范非法证券活动，各方均在积极(ji)采取(qu)相应措施，持续加强对投资者的教育(yu)力度。中国证监(jian)会党委书记(ji)、主席吴清在2024年“5?15全国投资者保护宣传日”活动上致辞时表示(shi)：“我(wo)们将动员各方力量，更有针对性地加强投资者教育(yu)，帮助投资者增强风险意识，远离非法金融活动，更好维(wei)护自(zi)身合法权(quan)益。”5月15日，上海(hai)证监(jian)局(ju)联合上海(hai)市委网信办等部门(men)开展“清朗浦江?e企共治”打击网上非法证券期货行为(wei)专(zhuan)项(xiang)行动。同时，为(wei)有效保护投资者特别是中小投资者合法权(quan)益，中证协于(yu)5月15日至6月15日组织(zhi)开展防范非法证券宣传月活动，主题为(wei)“抵制非法证券期货基金活动，保护投资者合法权(quan)益”。
然而，非法证券活动隐蔽性、复杂性极(ji)强，形式持续翻新升(sheng)级，在追查和打击上存在一定(ding)的困难(nan)，面对“花样繁多”的投资陷阱，投资者很容易“踩坑”。防范、打击非法证券活动面临(lin)不小的压(ya)力和挑战。笔(bi)者认为(wei)，作为(wei)连接投资者与(yu)资本(ben)市场的桥(qiao)梁，券商在防范非法证券活动、切实维(wei)护投资者利益方面肩(jian)负着重任。当前，券商线(xian)下营业部超10000家，线(xian)上App月活跃用户数合计近1.5亿人，证券行业从业人员数量超35万人，庞大的线(xian)下网点、客(ke)户数量以及(ji)从业人员分布，也使得券商开展相关工作具有天然优势。
首先，券商需要公开、透(tou)明地展示(shi)业务资质，在展业过程中积极(ji)履行投资者教育(yu)责任，将投资者教育(yu)纳入各项(xiang)业务环节。同时，券商还需提升(sheng)自(zi)身的风险防范能力，加强内部管理，确保业务操(cao)作的合规性，从业人员需通过定(ding)期培训(xun)及(ji)时提高识别和防范非法证券活动的能力，加强日常与(yu)投资者的沟通，提升(sheng)投资者教育(yu)的针对性、实效性。
其次，在数字化转型的趋势下，券商需要持续加大科技投入，提升(sheng)投资者教育(yu)效能，提高对非法证券活动的系统识别及(ji)防范能力。通过数据分析，及(ji)时发现并预警潜在的非法证券活动，探索自(zi)动推送(song)警示(shi)提醒信息等模式。积极(ji)拓宽传播渠道，全方位、多角度对非法证券活动进行宣传、普及(ji)和警示(shi)，对各类新型非法证券活动进行及(ji)时“弹窗”，提高投资者对非法证券活动的认识和警惕性。
最后，对于(yu)投资者自(zi)身而言，需要提高风险意识和防骗(pian)能力，抵制高额回报的诱(you)惑(huo)，守好“钱袋子”，谨(jin)记(ji)“查清资质是关键”。例如，投资者可通过中证协官方网站打击非法证券活动专(zhuan)栏，查阅“非法仿冒(mao)机构信息公示(shi)”“打非动态”“合法机构名录”“证券公司网站”“打非典型案例”等。
防范非法证券活动、保护投资者合法权(quan)益、加强投资者教育(yu)是一项(xiang)长期性、持续性、系统性的工作。券商应当久久为(wei)功，多形式、多渠道开展投资者保护工作，创(chuang)新投教形式，帮投资者远离“陷阱”。