中国网财经4月22日讯 近期，中信建(jian)投发布了(le)2023年(nian)年(nian)报。报告期内，公司(si)实现营收232.43亿元，同比下降15.68%；实现归母净利润70.34亿元，同比下降6.45%。这已是中信建(jian)投连(lian)续第二年(nian)出现营收净利双降。
中信建(jian)投主营业务分为投资(zi)银行(xing)、财富管理、交易及机构客(ke)户服务、资(zi)产管理等(deng)四个业务板块，报告期内各业务板块营收同比增速分别(bie)为-17.73%、-1.20%、19.22%、-12.95%。因业务体(ti)量较大(da)、收入下滑程度最深，投资(zi)银行(xing)业务成为拖累(lei)公司(si)收入增长的最主要因素。
值(zhi)得注意的是，投资(zi)银行(xing)业务为中信建(jian)投传统优(you)势业务。然(ran)而近年(nian)来，该业务相关项目屡(lu)屡(lu)爆雷，使得公司(si)既(ji)失去口碑又频频面临(lin)被处罚的风险。此外，虽然(ran)中信建(jian)投整(zheng)体(ti)业绩未(wei)入业内前五，但公司(si)2023年(nian)薪酬超300万元的董监高人数及董监高薪酬总额(e)远(yuan)高于除中信证券外的头(tou)部证券公司(si)。
承销恒大(da)债券保荐紫晶存储 两度被评B类(lei)投行(xing)
一段时间以来，恒大(da)爆雷事件持续发酵并获得舆论广泛关注。据(ju)恒大(da)地产集团有限公司(si)(以下简称“恒大(da)地产”)3月18日公告，经证监会查明，恒大(da)地产披露的2019年(nian)、2020年(nian)年(nian)报共虚增收入5641亿元。恒大(da)地产在5期、共208亿元债券发行(xing)文件中，分别(bie)引用了(le)存在虚假记载的2019年(nian)、2020年(nian)年(nian)报相关数据(ju)，涉嫌欺诈发行(xing)。
而在恒大(da)地产涉嫌欺诈发行(xing)的5期债券中，中信建(jian)投为其中4期债券的唯一主承销商，为剩余1期债券的牵头(tou)主承销商。中国网财经记者了(le)解到，截至目前，证监会尚未(wei)发布中介机构相关调查或处罚公告，上述事件对中信建(jian)投的影响尚不明朗。
据(ju)证券时报-券商中国报道，中信建(jian)投管理层曾在2023年(nian)度业绩说明会上对此事做出回应(ying)，表示自恒大(da)发生流动(dong)性危机以来，中信建(jian)投及时成立应(ying)急工作(zuo)组，积极配合监管部门做好风险处置工作(zuo)。后续将继续在监管部门的指(zhi)导下，按照市场化、法制(zhi)化原则(ze)，合理运用风险处置手(shou)段，积极维护债券持有人利益，配合有关各方妥善处置恒大(da)债券的风险。
无独有偶，紫晶存储欺诈发行(xing)案亦为中信建(jian)投项目爆雷的典型案例(li)之一。具体(ti)来看，经证监会查实，紫晶存储2017年(nian)至2020年(nian)累(lei)计虚增营业收入逾7亿元，累(lei)计虚增利润超3.7亿元。尤其是2019年(nian)、2020年(nian)，该公司(si)分别(bie)虚增利润约1.45亿元、1.69亿元，分别(bie)占当期报告记载的利润总额(e)绝对值(zhi)的94.55%、150.21%。
最终，紫晶存储自科创(chuang)板退市，证监会与(yu)中信建(jian)投等(deng)四家(jia)中介机构签署承诺(nuo)认可协(xie)议，四机构承诺(nuo)交纳约12.75亿元承诺(nuo)金。中信建(jian)投2023年(nian)年(nian)报显示，作(zuo)为紫晶存储的保荐机构和主承销商，公司(si)于2023年(nian)5月与(yu)其他中介机构共同出资(zi)人民币(bi)10亿元设立紫晶存储事件先(xian)行(xing)赔付专项基金，用于先(xian)行(xing)赔付适(shi)格投资(zi)者的投资(zi)损失。
中国网财经记者了(le)解到，或受项目频频爆雷等(deng)因素的影响，中信建(jian)投已连(lian)续两年(nian)在中证协(xie)开展的证券公司(si)投行(xing)业务质(zhi)量评价中被评为B类(lei)，为“三(san)中一华”四家(jia)头(tou)部证券公司(si)中唯一一家(jia)连(lian)续无缘(yuan)A类(lei)评级的公司(si)。
11位董监高薪酬超300万 高于多数头(tou)部证券公司(si)
中信建(jian)投年(nian)报显示，公司(si)2023年(nian)董监高从公司(si)获得的税前报酬总额(e)为4701.92万元，其中有11位薪酬超过(guo)300万元，薪酬最高的为执行(xing)委员会委员黄凌，报告期内其从公司(si)获得的税前报酬总额(e)为371.57万元。中国网财经记者注意到，中信建(jian)投高薪董监高人数在业内头(tou)部公司(si)中较为靠前。
Wind数据(ju)显示，50家(jia)A股上市证券公司(si)或上市主体(ti)中，截至发稿共有33家(jia)已经披露2023年(nian)年(nian)报，其中头(tou)部公司(si)已悉数披露，行(xing)业内董监高薪酬情况(kuang)已较为清(qing)晰。
总营收或归母净利润排(pai)名前十的头(tou)部证券公司(si)中，唯有中信证券及中信建(jian)投两家(jia)公司(si)高薪董监高人数仍相对较多，薪酬超过(guo)300万元的董监高人数分别(bie)为19人、11人。其余公司(si)该指(zhi)标均不超过(guo)2人，中国银河等(deng)五家(jia)公司(si)2023年(nian)已没有薪酬在300万元以上的董监高。
考虑(lu)到中信证券业绩始终处于业内断层领(ling)先(xian)地位，中信建(jian)投远(yuan)不及前者，其高薪董监高人数显著高于业内其他头(tou)部公司(si)。此外，董监高薪酬总额(e)方面，中信建(jian)投亦仅次于中信证券，在业内排(pai)名靠前。
此外，中国网财经记者了(le)解到，随着新“国九条”出台，A股IPO及再融资(zi)审核收紧，中信建(jian)投投资(zi)银行(xing)业务正在面临(lin)严峻挑战。Wind数据(ju)显示，年(nian)初至今，中信建(jian)投现有74个IPO项目中，主动(dong)撤回15个，撤否率已达到20.27%。
中信建(jian)投曾以优(you)质(zhi)的专业能力、完善的风控管理获得业内外的广泛好评与(yu)尊重(zhong)，近年(nian)来却因紫晶存储欺诈发行(xing)等(deng)恶(e)性事件的发生使得公司(si)品牌与(yu)口碑严重(zhong)受损。其何时能重(zhong)回“A类(lei)”投行(xing)名单？又能否扛(kang)住压力重(zhong)回业绩增长趋势？中国网财经记者将持续关注。